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私募基金管理人登记和备案的十大问题
基金业协会《关于进一步规范私募基金管理人登记若干事项的公告》(下称“4号文”)对于整个行业的规范发展具有非常重要的作用,本所研读了4号文,并结合相关经验,对4号文进行分析,与读者分享。
协会的登记备案不是行政许可也非牌照
基金业协会强调,协会的登记备案不是行政许可,不是对管理人的管理能力的认可,也不是对资产安全的保证,而是自律管理模式下以信息披露为核心的管理模式,登记备案仅为私募基金自理管理体系的第一步,事中和事后的持续信息披露才是私募基金管理体系的核心,基金管理人应当对季度、年度以及重大事项按照协会的规定进行持续性报告。私募基金登记备案制度已回归登记的本源,私募基金管理人可以自由登记和注销,比如已经注销登记的私募基金管理人若因真实业务需要,可按照要求重新登记为私募管理人